Banco Nación advirtió que la mora no se normalizó y apuntó a la caída del ingreso familiar

El Banco de la Nación Argentina (BNA) publicó este lunes un informe en el que advirtió que el proceso de normalización de la mora todavía no está consolidado. La entidad sostuvo que los niveles de irregularidad permanecen elevados y que no existen elementos suficientes para concluir que el deterioro del crédito haya quedado atrás.

El documento, elaborado por la gerencia de Planeamiento y Gestión Integral de Riesgos del BNA sobre microdatos de la Central de Deudores del BCRA y de ARCA, identificó a 5,975 millones de personas con atrasos superiores a 90 días, equivalentes al 27,9% de los 21,45 millones de deudores relevados.

El banco reconoció algunas señales de “desaceleración en la velocidad del deterioro” del crédito, pero remarcó: “Los niveles de irregularidad permanecen elevados y todavía no existen elementos suficientes para concluir que el proceso de normalización se encuentre consolidado”.

Entre las causas, el informe vinculó el problema con la disminución del ingreso disponible de las familias, el aumento de los gastos fijos y las tasas de interés. “El ingreso disponible de las familias avanzó con menor intensidad debido al incremento de otros gastos relativamente inflexibles, limitando su capacidad de afrontar obligaciones financieras crecientes”, sostuvo el documento.

Los datos de julio mostraron que los principales indicadores todavía no habían comenzado a descender. Dentro de las entidades financieras, la cartera irregular representó el 7,7% del saldo prestado, frente al 7,6% de junio, mientras que la proporción de clientes con atrasos subió del 19% al 19,3%. En ese contexto, el Banco Nación destacó que su propio ratio de cartera irregular era del 6,4%, por debajo del 7,8% del sistema financiero.

El deterioro fue más marcado entre los proveedores no financieros de crédito, donde la mora alcanzó el 32,5% tanto del monto como de la cantidad de clientes. Un mes antes, la irregularidad medida en pesos había sido del 31,1%. El informe atribuyó esa diferencia al mayor riesgo de sus clientes y a las tasas cobradas, que duplicaron en promedio las de los bancos.

El fenómeno tuvo especial intensidad entre las familias. En la cartera de consumo de los bancos, la irregularidad alcanzó al 12,9% del monto y al 19,6% de los clientes, mientras que entre las empresas representó el 3,5% del saldo y afectó al 14,2% de los deudores.

El BNA también observó una relación directa entre el número de acreedores y la probabilidad de incumplimiento. La mora alcanzó al 21,9% de quienes operaban con una sola entidad, trepó al 34% entre quienes tenían deudas con cinco y llegó al 57,6% entre aquellos con obligaciones con diez o más prestamistas.

La vulnerabilidad fue mayor entre los jóvenes: el 33,4% de los clientes bancarios de entre 18 y 25 años estaba en mora, más de tres veces el porcentaje de los mayores de 60. Entre los usuarios jóvenes de proveedores no financieros, la proporción superó el 40%.

El informe contrasta con las declaraciones previas de funcionarios. El presidente del Banco Central, Santiago Bausili, había asegurado en mayo que el proceso de “digestión de la mora” estaba “muy avanzado”, y el ministro de Economía, Luis Caputo, afirmó por esos días que el peor momento ya había pasado. Más recientemente, el presidente Javier Milei atribuyó parte del deterioro a personas que se endeudaron para comprar televisores durante el Mundial.

Frente al escenario, el propio Banco Nación refinanció desde comienzos de año $523.203 millones mediante 114.232 operaciones, que alcanzaron a casi 100.000 clientes. El 64,2% del monto correspondió a personas que ya acumulaban más de 90 días de atraso. La entidad advirtió que esas reestructuraciones requieren períodos prolongados de cumplimiento y que sus efectos sobre la mora aparecerán con demora.